전기차의 주행거리 향상과 충전시간 단축에 많은 영향을 줄 실리콘음극제 관련주 5 종목을 소개해 드리고자 합니다.
종목과 함께 실리콘 음극제가 전기차와 어떤 관련성이 있는지 자세히 설명해 드리도록 하겠습니다.
실리콘음극제란?
리튬이온 배터리의 음극제로 사용되는 소재로, 기존에 사용하고 있던 흑연 음극제보다 에너지밀도가 약 10배가 높습니다.
이를 통해 전기차에 많은 영향을 줄 수 있으나, 기존 흑연 음극재 대비 가격이 높다는 단점이 있습니다.
실리콘음극제와 전기차의 관련성
실리콘음극제를 전기차 배터리에 적용하면 주행거리를 대폭 늘리고 충전시간을 크게 단축할 수 있습니다.
- 현재 30분 이상 걸리는 전기차 충전시간이 5분 이내로 줄어들 수 있습니다.
긴 충전시간이 문제였던 전기차에 이 문제를 해소하면 전기차 대중화는 빠르게 진행될 수 있을 것으로 예상됩니다.
실리콘음극제 관련주
- 대주전자재료 (078600)
- SKC (011790)
- 포스코 퓨처엠 (003670)
- LG화학 (051910)
- 롯데에너지머티리얼즈 (020150)
대주전자재료 (078600)
대주전자재료는 실리콘음극제 제조 및 제조시설 확대 등의 활동으로 실리콘음극제 관련주로 부각되고 있습니다.
대주전자재료는 국내 최초로 실리콘 음극재를 상용화한 기업으로 알려져 있으며, 지금도 계속 실리콘음극제 사업에 주력하고 있습니다.
최근 SK온을 통해 현대 아이오닉에 실리콘음극제가 들어가기 시작했습니다.
전문가들은 2023년부터 실리콘음극제 매출 비중이 15%로 늘었고, 2024년에는 35% 2025년에는 55% 증가할 예정이라고 합니다.
SKC (011790)
SKC는 실리콘음극제 사업에 많은 투자를 하고 있습니다.
2024년 1분기 시생산 시설을 완공한 상태이며, 주요 배터리 고객사 등과 제품 인증 평가를 진행 중에 있습니다.
평가 결과에 따라 구체적인 양산 투자 계획을 결정할 예정입니다.
SKC는 자회사 넥세온을 통해 실리콘 음극재 양산 기술을 확보하고 있으며, 관련 중요 특허도 정말 많이 보유하고 있습니다.
SKC는 6분기 적자로 주가가 많이 흔들린 상황입니다.
다만, 2024년 1분기 적자폭을 많이 줄이면서 하반기에는 흑자 반등을 예상할 수 있을 것으로 보입니다.
적자 상황에서도 실리콘음극제 사업 투자에 많은 집중을 하는 만큼 신사업 확장에 속도를 낼 것으로 보입니다.
포스코퓨처엠 (003670)
많은 이들이 실리콘음극제 대장주로 뽑고 있는 포스코퓨처엠입니다.
포스코퓨처엠은 실리콘음극제 시험 생산을 시작하는 중이고, 양산 검증을 한 이후 2026년까지 연산 1000톤 규모의 생산능력을 확보할 계획이라고 합니다.
관련 업계에서는 포스코퓨처엠의 공장 준공을 기점으로 실리콘음극제 시대가 열린다고 보고 있습니다.
2023년 4분기 적자로 인해 2023년 연간 실적이 좋지 않습니다.
다만, 2024년 1분기 바로 흑자 전환이 예상되면서 하반기까지 지속적인 실적 개선을 보여주지 않을까 하는 생각이 듭니다.
LG화학 (051910)
LG화학은 실리콘음극제 관련 전지 소재 부문 육성에 2025년까지 6조 원을 투자하기로 했습니다.
현재 상용화된 실리콘음극제는 실리콘 탑재 비중이 30% 내외인데, LG화학 같은 경우 이를 100%까지 높이는 기술을 개발하고 있습니다.
LG화학은 실리콘음극제 외에도 2차 전지 핵심 소재인 양극재, 분리막 개발에 박차를 가하고 있습니다.
작년 2023년 4분기부터 실적이 많이 주춤한 상태이며, 실적이 그대로 주가에 반영된 상태라고 생각합니다.
롯데에너지머티리얼즈 (020150)
롯데에너지머티리얼즈는 2023년 7월에 음극제 시장에 참여했습니다.
시장 참여와 함께 실리콘음극제 기술을 보유한 프랑스 스타트업 엔와이어즈와 79억 원 규모의 지분투자 계약을 체결했습니다.
엔와이어즈는 2.5톤 규모의 파일럿 라인을 보유 중이며 2027년부터 본격적인 상업 양산 규모로 생산량을 확대할 계획을 가지고 있습니다.
롯데에너지머티리얼즈는 꾸준한 실적을 보여주고 있습니다. 부채가 자본에 비해 적기 때문에 투자를 통해 성장 가능성이 충분히 있다고 생각합니다.
롯데에너지머티리얼즈는 실리콘 복합물질 공동 개발을 진행해 실리콘음극제 기술을 발전시키고 있으며, 투자와 함께 경쟁력을 확보하고 있습니다.
내가 생각하는 실리콘음극제 대장주
제가 생각하는 실리콘음극제 대장주는 대주전자재료입니다.
2024년 소부장 으뜸기업으로 선정되었으며, 2026 기준 생산능력이 다른 기업 포함 유일하게 2만 톤을 연산할 수 있다고 예상되고 있습니다.
가장 많은 생산 능력을 가지고 있는 만큼 지금 당장은 대주전자재료가 대장주라고 불릴 수 있다고 생각합니다.
실리콘음극제 전망
2035년 실리콘음극제 시장은 약 8.8조 원 규모로 성장할 것으로 전망되고 있습니다.
지금의 실리콘음극제 비중은 2023년 1% 이지만, 2035년에는 30% 수준까지 증가할 것으로 전망되고 있는 만큼 오랜 기간 동안 꾸준하게 성장 가능성이 있다고 판단됩니다.